Portföljinvesteringar är Investeringar i Ryssland. Attrahera investeringar

2024 Författare: Howard Calhoun | [email protected]. Senast ändrad: 2023-12-17 10:41

I samband med den senaste krisen kan ämnet investeringar vara mycket relevant. Förtroendet för värdepapper är på väg tillbaka. Till viss del kommer den ekonomiska kursen för världens finansiella strukturer att bygga en stark marknadsekonomi med nödvändig cirkulation av värdepapper och kraftfull investeringsaktivitet under förhållanden av långsiktig finansiell stabilitet. Det är därför frågorna om kompetent, optim alt beteende på marknaden är oundvikliga och är av största vikt. Under sådana förhållanden känner investerare behov av utvecklad och effektiv ekonomisk teknik. Och därför är en viktig faktor för aktiva produktiva åtgärder skapandet av en investeringsportfölj. Men portföljinvesteringar - vad är det? Vad är deras betydelse och vad är kärnan i sådana tekniker?

Return och risk

Det är svårt att hitta värdepapper som är både mycket lönsamma, mycket pålitliga och mycket likvida. Vanligtvis har papper en eller två av ovanstående egenskaper. Portföljinvesteringar är fördelningen av investeringsportföljens potential mellan olika grupper av tillgångar. Mål och mål, som initi alt sattes under bildandet av portföljen, bestämmer procentsatserna mellan grupper och typer av tillgångar. Att kompetent ta hänsyn till investerarens behov vid bildandet av en portfölj av tillgångar som skulle kombinera stabil lönsamhet och acceptabla risker är huvuduppgiften för alla förv altare i finansinstitutioner. Portföljinvestering är en underbar investeringsmetod som låter dig hitta en balans mellan lönsamhet och risker.

Vem investerar

Investeringsattraktion är ett sätt att använda finansiella resurser för långsiktiga investeringar. Investeringar görs av privatpersoner eller juridiska personer, som är indelade i investerare, spelare, spekulanter och entreprenörer, beroende på graden av kommersiella risker. Vilka är dom? Investeraren är mer intresserad av att minimera riskerna. Entreprenören investerar med något högre risk. Spekulanten är villig att ta en förutbestämd risk. En spelare är en person som är redo för vilken risk som helst. Investeringar i Ryssland lockar alla deltagare - från stora investerare till spelare och spekulanter.

Typer av investeringar

Vad är investeringar? Direkt, portfölj, venture och livränta. Det är värt att förstå varje begrepp.

Riskkapital är en riskabel investering, som är en investering i nya verksamhetsområden som kan visa hög avkastning, men ocksåhar en hög risk. Riskkapital allokeras vanligtvis till icke-relaterade projekt för snabb avkastning på investeringen.

Direct är investeringar i företagets auktoriserade kapital för att därefter generera inkomster och erhålla rätten att delta i administrationen och förv altningen av företaget.

Portföljinvesteringar är processer förknippade med bildandet av en investeringsportfölj, som är en kombination av köpta värdepapper, såväl som andra tillgångar. En portfölj är summan av investeringsvärden som fungerar som ett verktyg för att uppnå de mål som investeraren tidigare satt upp. I stort sett kan finansiella portföljinvesteringar innehålla både samma typ av papper (aktier) och en mängd olika värden (obligationer, pantbrev, insättningsbevis och sparbevis, försäkringar och så vidare).

Annuitet är en typ av investering som ger insättaren inkomst med vissa intervall (pensions- och försäkringsfonder).

Portföljens betydelse

Investeringsstrategin bestäms av faktorer som den omedelbara förmågan hos investeraren själv och tillståndet på marknaden. Portföljinvesteringar har ett antal fördelar och egenskaper gentemot andra typer av kapitalinvesteringar, just på grund av närvaron av en portfölj, som avser värdepapper som ägs av en juridisk person eller en individ. På utvecklade aktiemarknader fungerar portföljen redan som en självständig produkt och dess försäljning i aktier eller i sin helhet uppfyller kraven.en investerare att investera på aktiemarknaderna. Vissa investeringskvaliteter säljs på marknaden med givna parametrar och förhållanden mellan risk och avkastning, vilket kan förbättras i processen att hantera denna portfölj.

Portföljinvesteringarnas attraktivitet

Portföljinvesteringar är ett bekvämt verktyg som låter dig övervaka och utvärdera resultaten av investeringsaktiviteter i olika marknadssektorer. Som regel är en sådan portfölj en uppsättning obligationer och aktier med olika grader av risk, samt ett antal värdepapper som har en fast inkomst garanterad av staten, det vill säga som har en minsta risk för förluster på löpande intäkter och rektor. Att skapa portföljer är ett försök att förbättra och optimera investeringsvillkoren, när en uppsättning värdepapper är utrustad med egenskaper som är ouppnåeliga av ett enda värdepapper, men som bara är möjliga med en kombination. I processen att bilda en investeringsportfölj uppnås nya kvaliteter med de nödvändiga egenskaperna för en uppsättning värdepapper. Portföljinvesteringar är alltså ett verktyg som ger den avkastning som krävs med minimal risk. Man tror att sådana typer av penninghantering indikerar mognad på aktiemarknaden i landet. Detta är absolut sant, eftersom portföljinvesteringar i Ryssland var praktiskt taget omöjliga i mitten av nittiotalet.

Vem är intresserad av portföljinvestering

Från en praktisk synvinkel finns det två typer av intresserade kunder. Den första är de före vemdet finns ett problem med tilldelningen av fria medel. Dessa inkluderar inerta och stora statliga företag, olika fonder. Den andra typen är små banker, små mäklarhus som har fångat behoven hos den första typen av kunder och lagt fram idén om portföljinvesteringar som ett lockbete. Naturligtvis är det svårt att prata om kompetenta kunder i OSS, eftersom processen att bilda professionella aktiemarknadsdeltagare och kvalificerade stora investerare fortfarande är långt ifrån klar. Efterfrågan ökar dock varje år eftersom investeringsmarknaden (portföljmarknaden) också växer.

Principer för portföljbildning

Det finns några viktiga faktorer att tänka på när du bygger en investeringsportfölj:

- investeringar måste vara säkra (investeringar måste vara så osårbara som möjligt);

- inkomsten måste vara stabil;

- det är nödvändigt att följa övervägandena om investeringars likviditet (det vill säga förmågan att snabbt förvärva eller sälja dem).

Naturligtvis har inget värdepapper alla dessa egenskaper på en gång, vilket potentiellt ökar riskerna med portföljinvesteringar. Men själva konceptet med en portfölj innebär en kompromiss. Till exempel, om en aktie är pålitlig, kommer den att ha en låg avkastning, eftersom de som föredrar tillförlitlighet kommer att betala mer och "slå" inkomsten. Portföljinvestering är uppnåendet av den optimala kombinationen av lönsamhet / risk för investeraren, det vill säga en uppsättning verktyg ska öka intäkterna maxim alt och minska riskerna till ett minimum. Detta väcker frågan om hur man definierar dettaförhållandet mellan risk och avkastning. Det finns flera principer för att bygga en klassisk portfölj: diversifiering, tillräcklig likviditet och konservatism.

Den första principen är konservatism

Förhållandet mellan riskabla och säkra aktier bör vara sådant att den eventuella förlusten av riskaktien täcks av inkomsten från den säkra delen. Investeringsrisken består endast i att tjäna en lägre avkastning, inte i att förlora kapitalet. Men utan risk är det naturligtvis omöjligt att räkna med hög avkastning.

Den andra principen är diversifiering

I stort sett är detta grundprincipen för alla investeringsportföljer. Dess kärna är att "inte lägga alla dina ägg i bara en korg." Det vill säga, investera inte bara i en typ av värdepapper, oavsett hur lönsam denna typ av investering kan verka. Sådan återhållsamhet undviker skador. Att minska risken genom diversifiering innebär att låg avkastning på vissa värdepapper kompenseras av hög avkastning på andra. Bilagor läggs ut både mellan segmenten och inom dem. Helst minimeras risken genom att inkludera olika typer av ett sådant koncept som investeringar: affärer, fastigheter, värdepapper, ädelmetaller och så vidare. Detta är närmare idealen för stora investeringar: regional och sektoriell diversifiering.

Den tredje principen är tillräcklig likviditet

Kärnan i principen är att åtminstone behålla en viss del av omsättbara värdepappertillräcklig nivå för att genomföra oväntade lönsamma affärer. Praxis visar att det är lönsamt att behålla en del av kapitalet i mycket likvida tillgångar, eftersom detta gör att du snabbt och effektivt kan reagera på eventuella förändringar i marknadstrender.

Portföljretur

Portföljinvestering är en av investeringsmetoderna, vars inkomst är bruttovinsten från alla värdepapper som ingår i denna portfölj. Det finns dock ett problem med att matcha vinst och risk, som måste lösas snabbt. Strukturen i portföljen måste vara flexibel och ständigt förbättras, med hänsyn till investerarnas önskemål om samma risk/avkastningsförhållande. Med tanke på en sådan fråga som att skapa en portfölj är det nödvändigt att bestämma huvudparametrarna:

- val av optimal portföljtyp;

- bedömning av en acceptabel kombination av avkastning och risk;

- bestämning av portföljens initiala sammansättning med sortering av värdepapper efter specifik vikt (risk/inkomstnivå).

Utan tvekan uppstår frågan om vilka typer av portföljinvesteringar som är.

Huvudtyper av investeringsportföljer

Att attrahera investeringar genom bildandet av en portfölj har en obestridlig fördel i form av en snabb lösning av olika specifika uppgifter. För att göra detta används flera typer av portföljer, som i själva verket är dess huvudegenskaper baserat på förhållandet mellan risker och lönsamhet. En viktig egenskap för att klassificera portföljer är inkomstkällan. Detta kan vara en värdeökning eller löpande betalningar - räntor, utdelningar. Huvudsorterendast två: en inkomstportfölj (som syftar till att göra vinst genom utdelningar och räntor) och en tillväxtportfölj (fokuserad på ökningen av värdet av investeringstillgångar som utgör portföljen).

Tillväxtportföljer

Målet med en tillväxtportfölj är att dra nytta av tillväxten i värdet på tillgångar. Denna typ kan vara antingen aggressiv (maximal vinst med hänsyn till höga risker) eller konservativ (måttlig vinst och minimala risker). En aggressiv portfölj är vanligtvis mindre stabil, eftersom den bygger på unga lovande företag. Den konservativa består av aktier i större företag. Den har mycket mer stabilitet och lägre risker, men också betydligt lägre avkastning.

Inkomstportfölj

Inkomstportföljen inkluderar aktier som kännetecknas av en måttlig prishöjning och stabila utdelningar. Syftet med att skapa en sådan portfölj är att få en stabil inkomst med minimal risk. Mål för denna typ av portföljinvesteringar: tillförlitliga marknadsinstrument med ett balanserat förhållande mellan marknadsvärde och betald ränta. Det finns också två undertyper av denna portfölj:

- portföljer med regelbunden inkomst som ger en genomsnittlig inkomstnivå, men som är bildade av pålitliga tillgångar;

- portföljer av inkomstpapper, som består av obligationer och värdepapper som ger en högre inkomst, men som har en genomsnittlig risknivå.

Kombinerad inkomst- och tillväxtportfölj

Kombinerade portföljinvesteringar är ett försök att undvika förluster både på grund av låga räntor eller utdelningar och från ett fall i värdet på en tillgång på aktiemarknaden. Några av tidningarna ger en ökning av kapitalkostnaden, medan den andra - inkomst. I detta fall kommer förlusten av en av de två delarna att kompenseras av den andra. Det finns flera typer av denna typ av investeringar:

- Portföljer med dubbla ändamål, som inkluderar värdepapper som ger inkomster till ägarna när de ökar det investerade kapitalet. I det här fallet talar vi om värdepapper i fonder med dubbla användningsområden som ger ut två typer av värdepapper. De förra är fokuserade på hög inkomst, medan de senare är fokuserade på kapitalvinster.

- Balanserade portföljer, som innebär en balans mellan inte bara inkomster utan även de risker som följer med transaktioner med värdepapper. Därför består denna typ av investeringsportfölj av ungefär lika stora andelar högavkastande tillgångar och värdepapper med ett snabbt växande värde. En sådan portfölj kan också innefatta sådana aktiemarknadsinstrument som preferensaktier och stamaktier, obligationer.

Portföljstruktur och investeringsmål

Att bedöma en acceptabel kombination av inkomst och risk i enlighet med beräkningen av andelen av en portfölj som består av värdepapper med olika inkomst- och risknivåer är huvudmålet för alla investerare. Denna uppgift är en följd av den allmänna principen som verkar på aktiemarknaden: ju mer risk ett enskilt värdepapper medför, desto mer inkomst bör det ha. Denna princip gäller också omvänt. Dettaprincipen och bör vägledas vid val av typ av portfölj och ytterligare förv altningsstrategi: konservativ, aggressiv, måttligt aggressiv, irrationell, riskfylld, osystematisk, mycket pålitlig och lågavkastande, eller vice versa. Ett företags investeringsstruktur och portföljförv altningsstrategier är direkt beroende av investeringsmålen.