Warren Buffett är den bästa investeraren i världen. Biografi, böcker, talesätt, vägen till "oraklet från Omaha"

2024 Författare: Howard Calhoun | [email protected]. Senast ändrad: 2023-12-17 10:41

Många tror att Warren Buffett är den bästa investeraren i världen, och det med goda skäl. En man känd inte bara i USA utan över hela världen bor i Omaha, Nebraska. Han är 73 år gammal. Han har den femte största förmögenheten i USA – i slutet av 2012, uppgående till 46,5 miljarder dollar. Men med allt detta vände en stor förmögenhet inte hans huvud, han försöker leva blygsamt. Warren påminner andra om att pengar inte skapade en person, utan en person skapade pengar, och uppmuntrar andra att leva lättare. Miljardären uppmanar också sina landsmän att följa hans exempel: jaga inte varumärken, utan använd de saker som är bekväma.

Varför är Warren Buffett älskad i USA?

Ett viktigt faktum som kännetecknar honom som person är det frivilliga övergivandet av 50 % av hans egendom (vilket är cirka 37 miljarder dollar). Han överförde dessa medel med ett penndrag, utan att tveka, till amerikanska välgörenhetsstiftelser. Så här svarade han på Bill Gates uppmaning 2010 till rika amerikaner att ge hälftenderas rikedom till landet som gjorde dem rika. Det var den största och verkligt imponerande välgörenhetshandlingen i världen, ett exempel för alla rika människor. Medlen överfördes huvudsakligen till en fond som förv altades av Gates-makarna: Bill och Mellinda. Utan att överdriva blev hela landet djupt överraskad av denna handling av en man som tidigare var känd för sin sparsamhet. Det var en verkligt patriotisk handling, ett livligt svar från Buffetts själ på terroristernas attack mot amerikanska tvillingtornen.

Han är verkligen älskad i sitt hemland Omaha, han, en miljardär med ett världsomspännande rykte, gömmer sig inte för människor, han besöker fritt butiker och andra offentliga platser.

En gång i tiden när en skola i Omaha stod inför betydande ekonomiska sanktioner och hotet om nedläggning, kom ett äldre par lärare från samma skola till undsättning. De överförde flera miljoner dollar till det begärda kontot. Var fick de dem ifrån? Lärarna visade sig vara en av de första aktieägarna i Buffetts företag och anförtrodde honom alla sina besparingar - $25 000.

På korrespondentens fråga om hur han förstår vad framgång i livet är, svarade han att det viktigaste är att älska människor runt omkring, och hur mycket du har i en bankcell är redan sekundärt. Warren Buffett har verkligen sådana övertygelser. Nyheter, aktuella händelser har liten effekt på hans livsvärden. Denna smarta, men egensinniga och karismatiske man är verkligen älskad av familj och andra.

Warren Buffett är ett känt företagsnamn

Verksamhet på värdepappersmarknadenvärdepapper är oftast spekulativa. Det är förstås tänkt att köpa aktier till låga priser och sälja dem till en högre kurs. Många människor försöker utföra två operationer samtidigt med blixtens hastighet, dessutom så lönsamt som möjligt. Men hjälten i vår artikel gick inte i sin berikning genom spekulationer, han är, som experter säger, en "ren investerare". Hans stil är annorlunda: mät sju gånger, skär en gång. En affärsmans hobby är att köpa aktier i lovande företag som marknaden subjektivt underskattar. Denna defekt har möjlighet att rättas till. Bara det faktum att Warren Buffett själv investerade i detta företag stärker dess rykte. Han respekterar de företag han investerar i. Han äger en fras som borde höras av alla investerare. Det står att det är bättre att köpa ett bra företag till ett rimligt pris än att köpa ett ärligt företag till ett bra pris. Warren Buffett är grundläggande i affärsmoralen. Hans uttalanden vittnar om detta.

Han köper endast värdepapper från företag och ser bara till att deras verkliga värde är högre än det föreslagna. Dessutom har sådana aktier funnits i hans portfölj i minst tio år. Företagen arbetar stadigt och värdet på deras aktier växer just nu. Han är inte intresserad av kortsiktiga spekulationer, till skillnad från George Soros. Ett sådant ställningstagande är naturligtvis konstruktivt: produktionen får en impuls till utveckling. Landsmän är säkra på att Warren Buffett stimulerar den amerikanska ekonomin med sina aktiviteter. Foton av denna värdiga person publiceras ofta i tidningar och tidskrifter. Han ger gärna intervjuer. Denna affärsman och filantrop är älskadi landet och det finns - för vad … Han försvarar ju i grunden investeringar och kritiserar spekulation. Han uppmanar andra affärsmän att inte gå över gränsen mellan dessa begrepp, att vara "för hela landet" och inte bara "för sig själva".

Hans princip är att investera i företag med oklanderlig ledning. Därför studerar han inte bara deras balansräkning, utan också produktionsstrukturen, såväl som chefernas biografier. Den här investeraren är som en agronom som letar efter rätt jord att plantera i. Hans favoritinvesterings alternativ är när företag, tack vare investeringar, fortsätter att konsekvent utvecklas. Därför väljer han undervärderade tillgångar. När han beskriver hur man väljer ett företag att investera i, säger Buffett med sin mentor Ben Grahams ord att det är vettigt när man jämför pris (vad vi betalar) och värde (vad vi får).

Om vi betraktar Warren Buffett som en aktieinvesterare, är hans genomsnittliga årsinkomst bara 24 %. Och detta är i ett område där det händer att de lyckliga "rycker" jackpotten på 500%! Hur många av dessa tjusiga engångserbjudanden har Warren sett? Men turen för dem är en ombytlig dam, och hon har varit arm i arm med hjälten i vår artikel i mer än 50 år, utan att lämna honom ensam.

Buffett är säker på att allt som finns prövas av tiden, men han pratar om det, som alltid, oban alt och bildligt, med följande jämförelse: vid lågvatten blir det märkbart vem som simmade naken.

Varför kallas han "Oracle of Omaha"?

Allt han gjorde i livet, bokstavligen allt, var framgångsrikt. (Den biografi om Buffett som granskas i den här artikeln nedan kommer att övertyga dig om detta.) Hans förutsägelser blir sanna otroligt. Allt han säger offentligt analyseras noggrant. På Wall Street har det Warren Buffett säger inte mindre vikt än landets presidents ord. Citat från hans tal kan till och med slå ner företaget. Så när han väl pratade med sina aktieägare uttryckte han sin åsikt att snart skulle ett av de stora företagen på återförsäkringsmarknaden kollapsa. Analytiker, efter att ha analyserat olika företags skulder till primära försäkringsgivare, fastställde att detta är det sjunde rankade tyska försäkringsbolaget Gerling Global Re i världen. Warrens uttalande var tillräckligt för att hindra kunder från att använda detta verkligt olönsamma företag.

I början av det nya seklet undrade analytiker varför Buffett inte investerade i utvecklingen av modern teknik? Journalister hånade till och med det gammalmodiga hos miljardären som inte använder en dator eller en miniräknare (Warren bestämmer vinst från barndomen genom att multiplicera två- och tresiffriga tal i huvudet). Efter ett par år började dock NASDAQs teknologimarknadsindex systematiskt sjunka och investerarföretagen led betydande förluster. Vad sa Warren Buffett till det? Hans citat om detta ämne är lakoniska - "Och jag varnade dig …"

Under 2006 förutspådde en berömd investerare en katastrof på den amerikanska fastighetsmarknaden. För att göra detta använde han "sin" indikator - bostadspriserna ska inte växa mycket snabbare än kostnaderna. Händelser 2007–2008år - bostäder som köpts ut på ett inteckningslån av medborgarna började bli massivt alienerade från dem för skulder.

Bekymrad över USA:s budgetunderskott, han 2003 och 2004. förutspådde två gånger den amerikanska dollarns fall och investerade en del av sina medel i andra valutor.

Första stegen i verksamheten

Hans far var mäklarägare och kongressledamot. Men sedan barndomen har Warren försökt tjäna sina pengar och göra sin egen grej. Hans första affär var spekulativ: pojken köpte flera burkar Coca-Cola av sin farfar i butiken och sålde dem till sin familj till dubbelt så mycket pris. Så började Warren Buffetts väg i affärer. Vid 11 års ålder försökte han först spela banorna, först köpte och sålde tre aktier. Sedan skyndade han sig att sälja aktierna på grund av minimivinsten. Men deras pris ökade snart sex gånger. Det fanns ingen anledning att rusa. Detta fungerade som en läxa för Warren.

Från han var tretton år arbetade han på postkontoret och levererade Washington Post. Arbetet var ackord och efter att ha utvecklat sitt system började han tjäna mer än chefen för postkontoret. Vid 15-17 års ålder köpte och installerade de tillsammans med en kompis tre begagnade spelautomater i staden. Vid 17 års ålder hade han medel till ett belopp av 5 000 dollar, vilket justerat för inflationsindex uppgick till mer än 40 000 dollar. Warren "debiterades" för att tjäna pengar och bli miljonär vid 30 års ålder. Men hans far övertygade honom om behovet av att skaffa sig en utbildning. University of District of Columbia förde honom samman med en framstående teoretiker av finansmarknaden och investeringar, Graham, som lyckades intressera hans smalateorin om den unge mannen. Tao från Warren Buffett har hittats! Nu visste han med säkerhet vad han skulle göra i livet - att investera.

Finansmarknaden är Warren Buffetts kall

Efter examen började Warren arbeta som chef i sin fars företag. Vid 22 gifte han sig med Susan Thompson. Två år senare organiserar han ett företag på aktier av vänner och bekanta. Han hade då erfarenhet av att arbeta för sin lärare Ben Grahams företag, investeringsfonden Graham-Newman på Wall Street. I detta skede har han redan en förmögenhet på 140 tusen amerikanska dollar. Trots öppningsutsikterna bestämmer sig Warren för att bygga upp sitt eget företag. Han återvänder till Omaha och, efter att ha lyckats samla in pengar från vänner och släktingar, etablerar han sitt eget stiftelseföretag, Buffett Associates. Sedan början av 60-talet har aktierna i detta företag vuxit med 251% under de första 5 åren, medan den amerikanska aktiemarknaden i genomsnitt "stiger" med 74% under denna tid. De kommande 5 åren kommer detta gap att öka ännu mer: 156 % för företag som investerats av Warren och 122 % för resten av marknaden. En barndomsdröm går i uppfyllelse - han blir miljonär. Warren Buffett har etablerat sig som en fin specialist på fusioner och förvärv. Han har stora investeringar i Amerikas försäkringsverksamhet.

Den andra etappen av hans verksamhet började 1969, när han investerade alla intäkter från Buffett Associates-fonden (som är 102 miljoner dollar) i det konkursmässiga textilföretaget Berkshire Hathaway, vilket gav det en impuls till utveckling. En erfaren analytiker märkte, baserat påbedömningen av tillgångarna att det verkliga priset för en aktie var 20 dollar, medan den såldes för 8. Men textilaffären visade sig inte vara slutpunkten, utan en mellanliggande bas för nästa investering. Vinsten från försäljningen av produkter riktades till dem vid köp av värdepapper i försäkringsbolag. Amerika bildade vid den tiden sin egen försäkringsmarknad, och betydande statliga förmåner var nyckeln till hög lönsamhet för försäkringsverksamheten. En klok och långtgående strategi valdes av Warren Buffett. Hans biografi som investerare i nationell skala började just från detta skede, när de fem största amerikanska försäkringsbolagen blev hans egendom.

Senare lanserades en investeringsmekanism baserad på omfördelningen av försäkringspremier från kunder till dessa företag. För en del av de erhållna medlen "i förskott" köptes konkursmässiga "solida" företag upp. Efter att ha fått ekonomiskt stöd gick de nästan omedelbart ut med vinst. Således, tack vare vinsterna från smart investerade företag, fick Warren Buffett ytterligare en finansieringskälla. Hans biografi vittnar: efter att ha bytt ut sitt femte decennium blev han ägare till en förmögenhet på 28 miljarder.

Omaha Oracles största investering

Hans investering är mer än övertygande. Att investera i bolag som var undervärderade av marknaden gav en slående effekt. Aktierna i Coca-Cola som han köpte för 1,3 miljarder dollar steg till 13,4 miljarder dollar; Gillette - från 0,6 miljarder dollar till 4,6 miljarder dollar; och 0,01 miljarder dollar,1 miljard dollar investerad i Washington Post.

Miljardären har också en andel på 4,3 % i McDonalds.

Obs, den här personen investerar i det som är bekant för honom från barndomen och vad som står honom nära som person. Minns (vi har redan pratat om detta) den första kommersiella upplevelsen av sexåriga Warren som sålde sex burkar Coca-Cola köpt från sin farfar till sina föräldrar. Dessutom dricker Oracle fem burkar Cherry Coke dagligen. Eller tidningen Washington Post: var det inte den unge Buffett som levererade den på en cykel och fick en anständig inkomst för första gången i sitt liv? Hamburgare är nämligen den geniale investerarens favoritmat.

Principerna för att investera av Warren Buffett - tankeväckande och framgångsrika, som har bevisats i praktiken, har länge blivit välkända. De är organiskt förenliga med hans livsprinciper.

På något sätt, i fungerande skick, gradvis, under ledningsprocessen, skapade Warren Buffett "Essay on Investment", där han utvecklade Ben Grahams idéer. Till en början var dessa hans affärsbrev till aktieägarna i ett diversifierat företag som växte fram ur textilföretaget Berkshire Hathaway (och fortfarande bär detta namn). Anledningen till att ge ut denna bok är rent praktisk: författarens rimliga formulering av finansmarknadens idéer och förstörelsen av de myter som finns där. Karaktären av investeringar och att bygga ett företag avslöjas subtilt. Författaren understryker att meningsfulla investeringar är omöjliga utan en ordentlig granskning av redovisningshandlingar, en analys av företagets ekonomiska liv.

Efter att ha köpt ett företag utser Buffett dess VD, bestämmer ordningen för honombetalning. Detta är det enda han, investeraren, gör. Oracle of Omaha rörde inte den operativa ledningen av företaget. Ledningsstrukturen har inte förändrats. Direktören han tillsatte, stimulerad av möjligheten att delta i optionen på bolagets aktier, höjde själv kapitaliseringen.

Livsprinciper för en stor investerare

För det första tror Oracle of Omaha att rikedom är ett sinnestillstånd. Om en person förknippar sig med rikedom, kommer han att bli rik.

Men han förknippar inte framgången för en person bara med ett bankkonto. Det är viktigt att han gör det han gillar, och att det finns människor runt omkring som älskar honom. Han rekommenderar också att folk lär sig att spendera mindre än de tjänar, att inte ryckas med konsumtionslån. Han rekommenderar att du spenderar tid med människor som är mer framgångsrika än du, eftersom det mobiliserar dig att göra ytterligare framsteg. Oraklets sista princip är att de som vill ta emot mer också måste ge mer.

Han är dedikerad till sitt företag till den punkt där han äger 99 % av sitt kapital i dess aktier. Förresten, hans kollega Charlie Munger, efter hans exempel, investerade också 90 % av sin förmögenhet i företagets aktier. Detta, enligt Warren, är den bästa garantin för Berkshire Hathaways aktieägares enighet och enighet med dess chefer, vilket är nödvändigt för dess effektiva förv altning. 2004, efter hans fru Susan Buffetts död, gick Warrens bästa vän, Bill Gates, in i styrelsen.

Det bör noteras det speciella med detta företag. I sin mer än 40-åriga historia har inte en enda Berkshire Hathaway-aktiesåldes inte. Under denna tid ökade värdet på varje aktie från $8 (kom ihåg när du köper ett textilföretag) till $90,5 tusen. Aktieägarna i detta företag, inte minst på grund av dess ledares karisma, är inte utspridda affärsmän, utan en elitklubb, en enda, monolitisk, skyldig att arbeta tillsammans.

Han gillar inte datorer. Han har inga i sitt hus. Oracle of Omahas enda svaghet är privatjetplan.

Snålhet eller girighet?

Han, trots sin rikedom, gick inte för att leva i "miljonärernas delstat" - Kalifornien, byggde inte upp sig en fantastisk fastighet. Även om medlen tillåter honom att bygga sig nästan en stad. Warren Buffetts hus på Farnham Street köptes av honom på 50-talet i hemlandet Omaha för 34 tusen dollar. Han får i princip ingen utdelning från det bolag han äger (Berkshire Hathaway). Lever på lön, kör en begagnad Lincoln. Äter i samma matsal där han åt när han var kontorist.

Han klär sig i vanliga butiker. En gång, när en illvillig journalist frågade om kostnaden för hans kostymer, svarade han på ett sådant sätt att han fick hela Amerika att skratta. Enligt hans svar är kostymerna väldigt dyra, de ser bara billiga ut på honom.

Överraskar omgivningen över den här personens tighthet, även i förhållande till hans egna barn. När sonen Howard ville odla och kom till sin far med en begäran om att han skulle köpa en gård till honom, ställde han ett villkor: han köper den själv - i sitt eget namn, och hans son hyr en gård av honom, medanbetalar honom hyra. Susies dotter kom en gång fram till honom och bad om en liten summa för att hämta en bil från flygplatsens avgiftsbelagda parkeringsplats. Naturligtvis gav han pengar, men samtidigt bad han sin dotter att skriva ett kvitto på de mottagna $20.

Warren Buffett älskar tecknade serier. Favorit - "DuckTales" med Scrooge McDuck - huvudpersonen. Det handlar inte ens om animation. Slagfrasen för "anka redneck": "En dollar sparad är en dollar tjänad" märkte W alt Disney och "stal" från huvudpersonen i vår artikel.

Men det var fortfarande ett misstag

Är Warren Buffett en författare? Han skrev inte medvetet böcker. Men han arbetade så kreativt att hans brev till aktieägarna, samlade och systematiserade, är publicerade, läsbara och av värde.

Bara en gång – 2005 gick inte den store finansmannens prognos in. Han satsade på dollarns fall. Det visade sig tvärtom - tillväxt. Prototypen av Scrooge McDuck förlorade cirka 900 miljoner dollar på detta, vilket dock täcktes av vinsten från företaget som leds av honom i 2 miljarder dollar. Men det finns en föga övertygande, men ändå - motivering till detta: under samma 2005 "flög Bill Gates och Soros" och satsade på samma sak.

Varför hände detta? När Buffett besvarade denna fråga till reportrar sa han med sin vanliga humor att om mekaniska rörelser i fysiken följer Newtons lagar, så kan mänsklig galenskap inte mätas i samhället.

Warren Buffett blev författare mot sin vilja. Hans böcker är efterfrågade, han har talangen att bara skriva om det komplexa, förmodligen är poängenintelligens och erfarenhet.

Oracle's Testament

I testamentet efter sin död för sin familj, lämnar han en liten andel. Nästan hela förmögenheten - 99% kommer att gå till Warren Buffett Foundation. Fonden förv altas av Allen Greenberg, tidigare svärson till en briljant investerare. Om han under svärfaderns liv bara bidrar med en liten andel av sin förmögenhet till denna fond - 10 miljoner dollar, kan du föreställa dig vilket solid företag han kommer att förvandlas till över en natt efter sin död. En annan fråga: vad kommer att bli av Berkshire Hathaway, ledd av oraklets karisma, efter denna sorgliga händelse? Men för landsmän lämnar Oracle of Omaha en optimistisk prognos som indikerar att börsen kommer att stiga i framtiden.